ANALISIS PERILAKU MENABUNG MASYARAKAT DALAM DEPOSITO PADA BANK SYARI’AH PASKA FATWA MUI TENTANG KEHARAMAN BUNGA

Nizar, Muhammad Afdi (2007): ANALISIS PERILAKU MENABUNG MASYARAKAT DALAM DEPOSITO PADA BANK SYARI’AH PASKA FATWA MUI TENTANG KEHARAMAN BUNGA. Published in: Jurnal Keuangan dan Moneter , Vol. 10, No. 3 (December 2007): pp. 1-26.

Abstract

Sejak tahun 1992, perbankan syariah telah beroperasi secara paralel dengan perbankan konvensional dalam menjalankan fungsi sebagai lembaga intermediari, baik dalam rangka pengumpulan dan penyaluran dana maupun kegiatan jasa perbankan lainnya. Dengan karakteristik produk dan jasa keuangan yang berbeda dari perbankan konvensional, keberadaan perbankan syariah telah membuka peluang yang lebih besar bagi masyarakat untuk menetapkan pilihan simpanan dan investasi dalam portfolio mereka. Salah satu produk yang ditawarkan perbankan syariah adalah deposito mudharabah. Studi ini mencoba mengkaji perilaku menabung masyarakat dalam deposito mudharabah dengan memperhatikan pengaruh bagi hasil yang ditawarkan deposito tersebut. Seiring dengan itu juga akan dianalisa dampak fatwa MUI tentang keharaman bunga terhadap perubahan perilaku menabung masyarakat dalam deposito bank syariah. Berdasarkan analisa yang dilakukan dapat disimpulkan bahwa secara keseluruhan, dalam periode studi bagi hasil yang ditawarkan bank syariah bukan lagi merupakan faktor dominan yang memengaruhi perilaku menabung masyarakat dalam deposito. Namun dengan memecah periode studi menjadi dua periode untuk mengetahui dampak fatwa MUI ditemukan bahwa dalam periode sebelum fatwa MUI, perilaku menabung masyarakat dalam deposito bank syariah tidak terpengaruh dengan perubahan bagi hasil. Sementara itu, dalam periode setelah fatwa, pilihan masyarakat untuk menempatkan dana deposito pada bank syariah sangat dipengaruhi oleh perubahan bagi hasil. Merujuk pada hasil studi ini, kalangan perbankan syariah tidak cukup hanya mengandalkan pada pendekatan religius-emosional (halalharam) untuk mendorong minat menabung masyarakat. Pendekatan yang lebih profesional dengan memperhatikan rasionalitas nasabah juga harus digunakan. Selain itu, perbankan syariah perlu menawarkan produk-produk yang lebih inovatif tanpa mengabaikan aspek syari’ah compliance. Perluasan jaringan kantor dan perbaikan pelayanan adalah upaya lain yang tidak boleh diabaikan oleh perbankan syariah untuk menjaring jumlah nasabah yang lebih besar.

• Item Type: MPRA Paper
• English Title: Saving Deposits in Bank Syari'ah After MUI Fatwa on Prohibition of Interest Rates
• Language: Indonesian
• Keywords: akad, riba, fatwa, syariah compliance, profit-loss sharing, bagi hasil, wadi’ah, mudharabah.
• Subjects: E - Macroeconomics and Monetary Economics > E2 - Consumption, Saving, Production, Investment, Labor Markets, and Informal Economy > E21 - Consumption ; Saving ; Wealth; G - Financial Economics > G2 - Financial Institutions and Services > G21 - Banks ; Depository Institutions ; Micro Finance Institutions ; Mortgages

References

Ahmed, Mahmood., (2007), “The Attitude of Bank Customers and Professional Bankers towards Islamic and Conventional Banks in Bangladesh” in Ali, Salman Syed. and Ahmad, Ausaf., (Eds.) “Islamic Banking and Finance: Fundamentals and Contemporary Issues”, Conference Proceedings Number 47, Islamic Research & Training Institute, Islamic Development Bank, Jeddah Akacem, Mohammed. and Gillian, Lynde., (2002), “Principles of Islamic Banking : Debt versus Equity Financing”, Middle East Policy, Volume IX, Number 1, March, p. 127 – 131. Ali, Salman Syed. and Ahmad, Ausaf., (2007, Eds.) “Islamic Banking and Finance: Fundamentals and Contemporary Issues”, Conference Proceedings Number 47, Islamic Research & Training Institute, Islamic Development Bank, Jeddah. Antonio, Muhammad Syafi’i., (2001), “Bank Syari’ah : Dari Teori ke Praktek”, Gema Insani Press bekerja sama dengan Tazkia Cendikia, Jakarta. Ariff, Mohamed., (1988), “Islamic Banking”, Asian-Pacific Economic Literature, Vol. 2, No. 2 (September 1988), pp. 46-62. Asteriou, Dimitrios. and Hali, Stephen H., (2007), “Applied Econometrics” Palgrave Macmillan, New York, USA. Bank Indonesia, (2001), ”Potensi, Preferensi dan Perilaku Masyarakat terhadap Bank Syariah di Jawa Barat”, Jakarta. Bank Indonesia, (2001), ”Potensi, Preferensi dan Perilaku Masyarakat terhadap Bank Syariah di Sumatera Barat”, Jakarta. Bank Indonesia, (2004), “Potensi, Preferensi dan Perilaku Masyarakat terhadap Bank Syariah di Wilayah Kalimantan Selatan”, Hasil Penelitian Kerjasama Direktorat Perbankan Syariah - Bank Indonesia dengan Institut Pertanian Bogor, Jakarta. Bank Indonesia, (2006), “Identifikasi Faktor Penentu Keputusan Konsumen dalam Memilih Jasa Perbankan: Bank Syariah vs Bank Konvensional”, kerjasama antara Bank Indonesia dan Center for Banking Research (CBR) - Universitas Andalas. Bank Indonesia, (berbagai tahun), ”Laporan Perkembangan Perbankan Syariah”, Jakarta. Bank Indonesia, (2007), ”Laporan Perekonomian Indonesia Tahun 2007”, Jakarta. Bank Indonesia, (berbagai tahun), ”Statistik Perbankan Indonesia”, Jakarta. Bank Indonesia, (berbagai tahun), ”Statistik Perbankan Syariah”, Jakarta. Chachi, Abdelkader., (2005), “Origin and Development of Commercial and Islamic Banking Operations”, Journal of King Abdul Aziz University : Islamic Economics, Volume 18, Number 2, pp. 3-25. Chapra, Mohammad Umar., (2001), “What is Islamic Economics?”, IDB Prize Winners' Lecture Series No. 9, Second Edition, Islamic Research and Training Institute, Islamic Development Bank, Jeddah. Chapra, Mohammad Umar., (2002) “Pengharaman Bunga Bank; Rasionalkah?”, (Edisi terjemah), SEBI , Jakarta. Departemen Agama RI, (2006), “Al-Qur’an dan Terjemahannya”, Jakarta. El-Ghazali, Abdel Hamid., (1994), “Profit versus Bank Interest in Economic

Analysis and Islamic Law”, Islamic Economics Translation Series No. 2, Islamic Research and Training Institute, Islamic Development Bank, Jeddah. Haron, Sudin., (1998), “A Comparative Study of Islamic Banking Practices”, Journal of King Abdul Aziz University : Islamic Economics, Volume 10, pp. 23-50. Haron, Sudin. and Ahmad, Norafifah., (2000), “The Effects of Conventional Interest Rates and Rate of Profit on Funds Deposited With Islamic Banking System In Malaysia”, International Journal of Islamic Financial Services, Volume 1, Number 4, January-March, Malaysia. Haron, Sudin. and Wan Azmi, Wan Nursofiza., (2005), “Determinants Of Islamic And Conventional Deposits In The Malaysian Banking System”, paper was presented at the 12th Annual Global Finance Conference, Dublin, Ireland from 26-29 June 2005.and has been accepted for publication in the Journal of Managerial Finance 2007. Haron, Sudin. and Wan Azmi, Wan Nursofiza., (2006), “Measuring Depositors’ Behaviour of Malaysian Islamic Banking System: A Cointegration Approach”, (http://islamiccenter.kaau.edu.sa)

Hasan, Zubair., (1985), “Fahim Khan : Macro Consumption Function in an Islamic Framework –Comments”, Journal of Research in Islamic Economics, Jeddah Vol. 2, No. 2, Winter, pp.79-81. Hasan, Zubair., (2005), “Treatment of Consumption in Islamic Economics: An Appraisal”, Journal of King Abdul Aziz University : Islamic Economics, Volume 18, Number 2, pp. 29-46. Hasan, Zubair., (2005), “Article Review on Performance of Interest-Free Islamic Banks vis-a-vis Interest-Based Conventional Banks of Bahrain by Abdus Samad”, International Islamic University Malaysia, IIUM Journal of Economics and Management 13, no. 2 (2005): 209-16 Iqbal, Munawar., Ahmad, Ausaf., and Khan, Tariqullah., (1998), “Challenges Facing Islamic Banking”, Occasional Paper – No. 1, Islamic Development Bank, Islamic Research and Training Institute, Jeddah. Kader, Janbota Meiram., Asarpota, Anju Kishore., and Al-Maghaireh, Aktham., (tt), “Comparative Financial Performance of Islamic Banks vis-à-vis Conventional Banks in the UAE”, Chancellor’s Undergraduate Research Award (CURA), The First Annual Student Research Symposium. Kaleem, Ahmad and Isa, Mansor Md.,(2003), “Causal Relationship Between Islamic and Conventional Banking Instruments in Malaysia”, International Journal of Islamic Financial Services, Volume 4, Number 4, January-March, Malaysia. Karim, Adiwarman., (2007), “Bank Islam : Analisis Fiqih dan Keuangan”, Raja Grafindo Persada, Jakarta. Karim, Zulkefly Abdul., Mokhtar, Aminudin., dan Zaidi, Mohd Azlan Shah., (2004), “Hubungan antara Kadar Pulangan Nominal dengan Permintaan Deposit Sistem Perbankan Islam di Malaysia”, Jurnal Ekonomi Malaysia, Vol 38, pp. 3- 27. Khan, M. Fahim., (1984), “Macro Consumption Function in an Islamic Framework”, Journal of Research in Islamic Economics, Jeddah, Volume 1, Number. 2, pp. 3-25. Khan, Mohsin S., and Mirakhor, Abbas, (1993) “Islam and the Economic System”, Review of Islamic Economics, Volume 2, Number 1. Majelis Ulama Indonesia, (2004), “Keputusan Fatwa Majelis Ulama Indonesia Nomor 1 Tahun 2004 Tentang Bunga (Interest/Fa’idah)”, Jakarta, 24 Januari 2004. Makiyan, Seyed-Nezamaddin, (2001), “The Role of Rate of Return on Loans in the Islamic Banking System of Iran”, International Journal of Islamic Financial Services, Volume 3, Number 3, October-December, Malaysia. Metwally, M.M. (1997), “Differences Between the Financial Characteristics of Interest-Free Banks and Conventional Banks” European Business Review, Volume 97, Number 2, pp. 92-98. Nomani, Farhad., (2003), “The Problem of Interest and Islamic Banking in a Comparative Perspective: The Case of Egypt, Iran and Pakistan”, Review of Middle East Economics and Finance, Vol. 1, Issue 1, Article 4, pp. 37–70. Republik Indonesia, “Undang-undang Nomor 7 Tahun 1992 Tentang Perbankan“ sebagaimana telah diubah melalui Undang-undang Nomor 10 Tahun 1998. Samad, Abdus., (2004), “Performance of Interest-Free Islamic Banks vis-a-vis

Interest-Based Conventional Banks of Bahrain”, International Islamic University Malaysia, IIUM Journal of Economics and Management, Volume 12, Number 2. Siddiqi, Muhammad Nejatullah., (2005), “Teaching Islamic Economics”, Islamic Economics Research Centre, King Abdul Aziz University, Jeddah, Saudi Arabia Solé, Juan., (2007), “Introducing Islamic Banks into Conventional Banking Systems”, IMF Working Paper, Number 07/175, July, Monetary and Capital Markets Department, International Monetary Fund, Washington DC. Snowdon, Brian. and Vane, Howard R., (2005), “Modern Macroeconomics : Its Origins, Development and Current State”, Edward Elgar Publishing, Inc., Massachusetts, USA.